Cum gestionează P2P.org peste 10 miliarde USD în activele pariate: un interviu cu CRO Alex Loktev

Bun venit la seria noastră Behind the Startup , unde explorăm inovații revoluționare în spațiul Web3. Astăzi, îl avem pe Alex Loktev , CRO la P2P.org , un important furnizor de infrastructură blockchain care a gestionat peste 10 miliarde USD în active staked și restaked în peste 40 de rețele blockchain . În acest interviu, Alex împărtășește informații despre viziunea strategică, inovațiile de securitate și upgrade-ul Ethereum Pectra , oferind o scufundare profundă în viitorul staking-ului PoS .

Ishan Pandey: Bună Alex Loktev, CRO la P2P.org , bun venit la seria noastră „În spatele pornirii”. De la lansare în 2018, P2P.org a gestionat peste 10 miliarde USD în active staked și restaked în peste 40 de rețele blockchain. Puteți împărtăși viziunea strategică și reperele cheie care au propulsat P2P.org la poziția sa actuală de lider în ecosistemul PoS?

Alex Loktev: Mulțumesc că m-ai primit!

Când am lansat P2P.org în 2018, am văzut cât de complexă este miza pentru majoritatea utilizatorilor și companiilor și am știut că trebuie să existe o modalitate mai bună. Viziunea noastră nu se referea doar la construirea unui alt serviciu de staking – am vrut să facem participarea blockchain accesibilă tuturor. Fiind printre primii care au recunoscut PoS ca viitorul sustenabilității blockchain, ne-am mutat devreme pentru a construi o infrastructură robustă, iar astăzi securizăm în mod activ 40 de rețele diferite.

Ceea ce sunt deosebit de mândru este angajamentul nostru față de securitate în timp ce creștem. Am menținut un record de securitate perfect, în timp ce inovăm cu soluții precum staking lichid, care oferă utilizatorilor mai multă flexibilitate cu activele lor staked. Acum, cu peste 10 miliarde USD în active mizate și reîncheiate pentru sute de parteneri, ne concentrăm pe tehnologiile emergente, dar misiunea noastră principală rămâne aceeași – să facem mizarea accesibilă, sigură și plină de satisfacții pentru toată lumea.

Ishan Pandey: P2P.org este renumit pentru securitatea și transparența de nivel instituțional. Ce tehnologii inovatoare și practici de guvernare ați implementat pentru a asigura cea mai mare securitate și excelență operațională pentru participanții dvs.?

Alex Loktev: Abordarea noastră față de securitate este construită în jurul unei inovații de bază în managementul cheilor - implementarea noastră a schemelor de semnătură prag (TSS). În loc să manipulăm cheile de validare brute, ceea ce creează un risc semnificativ, împărțim fiecare cheie în trei fragmente separate, necesitând oricare două pentru a crea o semnătură validă. Această abordare 2 din 3 elimină punctele singulare de defecțiune, menținând în același timp rezistența operațională - chiar dacă un fragment este compromis, sistemul rămâne în siguranță.

Dar ceea ce ne diferențiază cu adevărat este modul în care am integrat acest lucru cu protocoalele noastre de monitorizare și răspuns 24/7. Am dezvoltat sisteme sofisticate de protecție împotriva tăierilor care pot răspunde la probleme potențiale într-un singur slot - despre care datele noastre arată că poate reduce impactul mizei de până la 5 ori în comparație cu timpii de răspuns mai lenți. Pentru context, într-un cluster 4096 ETH, timpul nostru de răspuns de 25 de minute afectează doar 0,02% din miză, față de 0,1% cu un răspuns de 3 ore.

Pe măsură ce participanții se îndreaptă către validatori consolidați sub Pectra, acest tip de capacitate de răspuns rapid devine și mai crucial pentru protejarea mizelor mai mari. Atunci când combinați acest lucru cu palmaresul nostru de zero incidente de securitate și cu poziția noastră ca unul dintre operatorii cu cele mai bune performanțe în raport cu eficiența RAVER, demonstrează modul în care abordarea noastră de securitate în primul rând se traduce direct în profituri mai bune pentru clienții noștri instituționali.

Ishan Pandey: Următoarea actualizare Ethereum Pectra este setată să redefinească mecanica de miză cu funcții precum validatoare mai mari și autocompounding. Ați putea explica cum vor afecta aceste modificări operațiunile validatorului și experiența generală a utilizatorului?

Alex Loktev: Upgrade-ul Pectra este un moment important pentru miza Ethereum, iar ceea ce mă entuziasmează cu adevărat este modul în care va transforma experiența utilizatorului prin autocompunere și consolidarea validatorului. Cu noua capacitate de a îmbina validatorii și de a le crește dimensiunea până la 2048 ETH, deblocăm o eficiență fără precedent pentru utilizatorii noștri. În loc să gestioneze mai mulți validatori de 32 de ETH, aceștia le pot consolida într-un singur validator mai puternic, păstrând în același timp aceeași influență în rețea.

Dar iată unde devine deosebit de interesant: acești validatori mai mari permit o adevărată autocompunere pentru miza Ethereum. În loc să trimită recompensele Stratului de Consens către adresele de retragere, acestea sunt reinvestite automat în validator. Pornind de la o rată de bază a rețelei de 3,2%, utilizatorii își pot vedea DAE crescând la 3,42% pe parcursul a cinci ani prin autocompounding.

La P2P.org , am optimizat acest lucru și mai mult, limitând strategic soldurile validatorilor la 1.920 ETH, oferind utilizatorilor noștri o perioadă de doi ani de combinare neîntreruptă înainte de a atinge limita protocolului. Totul face parte din angajamentul nostru de a face miza mai plină de satisfacții, menținând în același timp securitatea pentru care utilizatorii noștri au încredere în noi.

Ishan Pandey: Pe măsură ce Pectra introduce funcții îmbunătățite, cum ar fi retrageri parțiale și capacități crescute de validare, cum își adaptează P2P.org infrastructura și strategiile de validare pentru a maximiza eficiența staking-ului și rentabilitatea pentru clienții tăi?

Alex Loktev: Când vine vorba de Pectra, adoptăm o abordare cuprinzătoare a adaptării infrastructurii, care depășește cu mult doar suportarea noilor funcții. Echipele noastre de ingineri au lucrat în ultimele șase luni pentru a construi fluxuri sofisticate de îmbinare a validatoarelor și sisteme de monitorizare îmbunătățite concepute special pentru noua capacitate de validator 2048 ETH. Această pregătire asigură că putem ajuta clienții noștri să-și consolideze fără probleme validatorii existenți, menținând în același timp performanța optimă.

Ceea ce este deosebit de interesant este modul în care valorificăm aceste modificări pentru a spori randamentul în întreaga noastră suită de miză. Nu implementăm doar autocompunerea, ci o optimizăm prin stabilirea unor limite strategice de echilibru la 1.920 ETH pentru a asigura beneficii sustenabile pe termen lung. Prin extinderea strategiilor noastre de recompensare a nivelului de execuție și colaborarea cu protocoale de preconfirmare precum Bolt și Primev pentru a crește semnificativ randamentul validatorului, putem optimiza și mai mult strategiile de staking pentru clienții noștri. Poziția noastră actuală de furnizor pe locul 1 pentru eficiența RAVER de 7 și 30 de zile în rândul operatorilor majori demonstrează angajamentul nostru de a maximiza performanța și ne bazăm pe această bază pentru a ne asigura că clienții noștri captează întregul potențial al îmbunătățirilor Pectra.

Ishan Pandey: Dincolo de progresele tehnice, P2P.org oferă analize complete și monitorizare non-stop. Cum împuternicesc aceste informații atât investitorii individuali, cât și partenerii instituționali să își optimizeze strategiile de miza pe o piață în evoluție rapidă?

Alex Loktev: Capabilitățile noastre de monitorizare și analiză strălucesc în modul în care traduc datele complexe de staking în perspective acționabile pentru clienții noștri. Am construit un sistem cuprinzător care depășește valorile de bază ale performanței pentru a oferi vizibilitate în timp real asupra stării de sănătate a validatorului, oportunităților de optimizare a recompenselor și analizei riscurilor. În special pentru clienții instituționali, am constatat că acest nivel granular de date a devenit esențial pentru gestionarea riscurilor și cerințele lor de raportare.

Ceea ce face abordarea noastră unică este modul în care combinăm aceste informații tehnice cu evaluarea personalizată a riscurilor și optimizarea strategiei. De exemplu, sistemele noastre de monitorizare nu urmăresc doar performanța de bază a validatorului, ci oferă o analiză detaliată a recompenselor nivelului de execuție, a ratelor de participare la rețea și a potențialelor oportunități MEV. Acest lucru ne permite să lucrăm cu fiecare client pentru a proiecta strategii de staking care se aliniază cu toleranța lor specifică la risc, maximizând în același timp randamentele.

Privind la upgrade-ul Pectra, de exemplu, analizele noastre ajută clienții să ia decizii informate cu privire la consolidarea validatorului și strategiile de autocompunere, asigurându-se că captează toate beneficiile acestor noi caracteristici, menținând în același timp profilul de risc dorit. Această combinație de monitorizare sofisticată și optimizare personalizată a strategiei ne-a făcut un partener de încredere atât pentru actorii individuali, cât și pentru cei instituționali.

Ishan Pandey: Privind în perspectivă, ce tendințe emergente în tehnologiile PoS credeți că vor modela viitorul mizarii activelor digitale și cum se poziționează P2P.org pentru a valorifica aceste oportunități de creștere?

Alex Loktev: Din perspectiva noastră, viitorul PoS se îndreaptă către ceea ce eu numesc „consolidare inteligentă” – unde vedem convergența între repetarea, stakingul lichid și managementul sofisticat al validatorului. Upgrade-ul Pectra este doar începutul acestei evoluții. Odată cu introducerea validatoarelor ETH 2048 și a compunerii automate, vedem primii pași către un ecosistem de miză mai eficient din punct de vedere al capitalului, care servește mai bine nevoilor instituționale.

Ceea ce este deosebit de interesant este modul în care aceste evoluții se aliniază cu viziunea noastră pe termen lung la P2P.org . Lucrăm deja la tehnologia de validare distribuită (DVT) și soluții bazate pe SSV, despre care credem că vor deveni cruciale pentru următoarea fază a infrastructurii de staking.

Există un interes instituțional din ce în ce mai mare pentru oportunitățile de miza încrucișată și ne poziționăm pentru a fi în fruntea acestor inovații. Concentrarea noastră actuală pe construirea de instrumente de monitorizare sofisticate și optimizarea recompenselor stratului de execuție este să punem bazele acestor dezvoltări viitoare. Prin menținerea poziției noastre de operator de cea mai bună performanță, în timp ce ne dezvoltăm continuu infrastructura, ne asigurăm că clienții noștri sunt bine poziționați pentru a capta valoare din tehnologiile PoS emergente pe măsură ce se dezvoltă.

Nu uitați să dați un like și să distribuiți povestea!